Journal of Economic SurveysVolume 31, edição 2, versão do registro on-line: 9 de maio de 2018.
Opções para acessar esse conteúdo:
Se você é um membro da sociedade ou da associação e precisa de assistência para obter instruções de acesso on-line, entre em contato com nossa equipe de Atendimento ao Cliente da Revista.
wiley. force / Interface / ContactJournalCustomerServices_V2. Se sua instituição não se inscrever neste conteúdo, por favor, recomende o título para o seu bibliotecário. Faça o login através de outras opções de login institucional onlinelibrary. wiley / login-options. Você pode comprar o acesso on-line a este artigo por um período de 24 horas (o preço varia de acordo com o título) Se você já possui uma conta de usuário Wiley Online ou Wiley InterScience: faça o login acima e adquira o artigo. Novos usuários: inscreva-se e proceda para comprar o artigo.
Procure o nome da sua instituição abaixo para fazer o login via Shibboleth.
Estratégia de negociação de pares: análise empírica no mercado de ações japonês.
Morikazu Hakamata.
A estratégia de negociação de pares é uma das estratégias de investimento neutras do mercado no mercado de ações. Consideramos um par de ações com tendências comuns, e quando um spread entre esses preços das ações se alarga temporariamente, tomamos uma posição de investimento com um estoque longo e o outro curto. Então, podemos obter um lucro em sua posição se a propagação se estreitar de novo. Neste artigo, propomos a estratégia de negociação de pares usando análise de regressão e design experimental. Em nossa análise empírica no mercado de ações japonês, podemos obter resultados estáveis positivos.
Preview.
Referências.
Informações sobre direitos autorais.
Autores e afiliações.
Morikazu Hakamata 1 1. Tokyo-Mitsubishi Asset Management Ltd. Japão.
Sobre este artigo.
Recomendações personalizadas.
Cite o papel.
.RIS Papers Reference Manager RefWorks Zotero.
.BIB BibTeX JabRef Mendeley.
Download instantâneo legível em todos os dispositivos Possuí-lo para sempre Imposto de venda local incluído, se aplicável.
Cite o papel.
.RIS Papers Reference Manager RefWorks Zotero.
.BIB BibTeX JabRef Mendeley.
Mais de 10 milhões de documentos científicos ao seu alcance.
Switch Edition.
&cópia de; 2017 Springer International Publishing AG. Parte de Springer Nature.
Pairs Trading: Desempenho de uma Regra de Arbitragem de Valor Relativo.
Evan Gatev, William N. Goetzmann, K. Geert Rouwenhorst; Pairs Trading: Desempenho de uma Regra de Arbitragem de Valor Relativo, Revisão de Estudos Financeiros, Volume 19, Edição 3, 1 de outubro de 2006, Páginas 797-827, https: //doi/10.1093/rfs/hhj020.
Baixar arquivo de citações:
& # 169; 2018 Oxford University Press.
Testamos uma estratégia de investimento de Wall Street, "trading de pares", com dados diários em 1962-2002. Os estoques são combinados em pares com distância mínima entre os preços históricos normalizados. Uma simples regra de negociação produz rendimentos em excesso anualizados médios de até 11% para carteiras autofinanciadas de pares. Os lucros geralmente excedem as estimativas conservadoras de custos de transação. Os resultados da Bootstrap sugerem que o efeito "pares" difere dos lucros de reversão previamente documentados. A robustez dos retornos em excesso indica que os pares que comercializam lucros com o desajuste temporário de substitutos próximos. Nós relacionamos a rentabilidade com a presença de um fator comum nos retornos, diferente das medidas de risco convencionais.
Oxford Academic account.
Endereço de e-mail / nome de usuário.
A maioria dos usuários deve fazer login com seu endereço de e-mail. Se você se registrou originalmente com um nome de usuário, use isso para fazer login.
Faça login na sua Instituição.
Acesso a curto prazo.
Para comprar acesso de curto prazo, faça login na sua conta Oxford Academic acima.
Don? Já tem uma conta Oxford Academic? Registo.
Alertas de E-mail.
Artigos relacionados em.
Citando artigos via.
Online ISSN 1465-7368 Imprimir ISSN 0893-9454 Copyright & # 169; 2018 Society for Financial Studies.
Recursos.
Oxford University Press é um departamento da Universidade de Oxford. Promove o objetivo da Universidade de excelência em pesquisas, bolsas e educação através da publicação em todo o mundo.
Direitos autorais e cópia; 2017 Oxford University Press Política de Privacidade Política de Cookies Avisos Legais Mapa do Site Acessibilidade Obter Adobe Reader.
Este recurso está disponível apenas para assinantes.
Este PDF está disponível apenas para Assinantes.
Para acesso total a este pdf, faça login em uma conta existente ou compre uma assinatura anual.
Estratégias de negociação de pares de arbitragem estatística: revisão e perspectivas.
Resumo: Esta pesquisa analisa a crescente literatura sobre quadros de negociação de pares, ou seja, estratégias de arbitragem de valor relativo envolvendo dois ou mais títulos. A pesquisa disponível é categorizada em cinco grupos: a abordagem à distância usa métricas de distância não paramétricas para identificar oportunidades comerciais de pares. A abordagem de co-integração baseia-se em testes de cointegração formal para desvendar séries de tempo de propagação estacionária. A abordagem da série temporal se concentra em encontrar regras de negociação ótimas para os spreads de reversão média. A abordagem de controle estocástica visa identificar as explorações de carteira ótimas nas pernas de um comércio de pares em relação a outros títulos disponíveis. A categoria "outras abordagens" contém outros quadros de negociação de pares relevantes com apenas um conjunto limitado de literatura de apoio. A partir deste grande conjunto de pesquisas, que consiste em mais de 90 trabalhos, é realizada uma avaliação aprofundada de cada abordagem, revelando, em última instância, pontos fortes e fracos relevantes para novas pesquisas e para implementação.
Novos artigos de Economia: este item está incluído no nep-mst.
Downloads: (link externo)
Este item pode estar disponível em outros lugares no EconPapers: procure itens com o mesmo título.
Referência de exportação: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML / Texto.
Dados da série mantidos pela ZBW - Biblioteca Nacional de Economia da Alemanha ().
O seu trabalho está faltando no RePEc? Aqui está como contribuir.
Perguntas ou problemas? Verifique as perguntas frequentes do EconPapers ou envie um e-mail para.
No comments:
Post a Comment